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实际利率计算器
如果您想了解价格水平的变化如何影响您收到或支付的利息的实际价值,实际利率计算器将帮助您计算和理解其概念。下面,我们解释如何计算实际利率,它由费雪方程式定义,这是一个实际利率公式。
这个API能帮助您计算扣除通货膨胀影响后,您存款或贷款的"真实"利率是多少。简单来说,它回答了这样一个问题:"一年后,我从银行拿回的利息,或者我需要偿还的贷款利息,在当时的物价水平下,究竟是让我变富了还是变穷了?"
什么是费雪方程式?
要找出实际利率,我们需要通过价格水平的变化(通胀或通缩)来调整名义利率(您在报纸上看到的利率或银行向您收取贷款的利率),这样它将更准确地反映借贷的真实成本。因此,实际利率向您显示借款人偿还贷款的真实成本。
实际利率的概念可以追溯到欧文·费雪(1930年)的经典著作,他是二十世纪伟大的货币经济学家之一,制定了利率与通胀之间的关系。
更准确地说,费雪方程式表明名义利率(i)等于实际利率(ir)加上预期通胀率(πe)。
重新排列变量后,我们发现实际利率等于名义利率减去预期通胀率。
费雪方程式公式
其中 i 是名义利率,ir 是实际利率,πe 是预期通胀率。如果您不知道适用于您贷款的名义利率,您可以使用我们的名义利率计算器来确定它。
如何应用实际利率公式?
为了理解实际利率背后的逻辑,让我们考虑这样一个情况:您以6%的利率(i = 6%)贷款,并且您预期价格水平在一年中将上涨2%(πe = 2%)。
计算过程:
ir = 6% - 2% = 4%
结果,在年底,您预期以实际条件偿还4% - 也就是说,以年底货币价值的实际商品和服务来计算。
因此,作为借款人,您的实际财务状况取决于实际利率:
• 如果实际利率高于零,您偿还的金额在实际条件下比您借的钱更有价值。
• 如果实际利率低于零,您将偿还的金额在实际条件下比您借的钱价值更低。
实际利率公式在经济学中的重要性
您可以在下面的图表中看到,美国的名义利率和实际利率经常不同步移动。名义利率和实际利率之间的差距在1970年代显著扩大,当时经济出现了一般价格水平的快速上涨。
历史案例分析: 如果我们只关注名义利率,乍一看,似乎在那个时候借贷是昂贵的。然而,由于高通胀率,实际利率低于零;因此,借贷的成本在实际条件下实际上相当低。
所以也许现在您不会感到惊讶,在那个时候,尽可能多地借贷,特别是以抵押贷款的形式,成为了传统智慧。
投资决策影响: 实际利率的走势也会影响投资。一般来说,较高的名义利率会减少投资,因为较高的利率增加了借贷成本,并要求投资具有更高的回报率才能盈利。
但现在您知道真正重要的是实际利率,所以您可以在使用其他公式(例如现值或未来价值计算器)之前使用实际利率计算器。
借贷与储蓄的相反情况
然而,当您放贷或将钱存在银行时,情况是相反的。因此,当经济中的实际利率较低时,一般来说,有更多的借贷激励和更少的放贷激励。
对储户的影响:
• 如果实际利率高于零,您收到的金额在实际条件下比您存入的钱更有价值。
• 如果实际利率低于零,您收到的金额在实际条件下比您存入的钱价值更低。
这种关系解释了为什么在高通胀时期,人们倾向于减少储蓄而增加消费或投资实物资产,因为现金的购买力正在快速下降。
常见问题
如果名义利率是5%,预期通胀率是3%,实际利率是多少?
实际利率 = 5% - 3% = 2%。这意味着在考虑通胀后,您的资金真实购买力每年增长2%。
什么时候实际利率会是负数?
当预期通胀率高于名义利率时,实际利率就会是负数。例如,如果名义利率是2%,但通胀率是4%,那么实际利率就是-2%,这意味着您的购买力实际上在下降。
参数名 | 参数类型 | 默认值 | 是否必传 | 描述 |
---|---|---|---|---|
expectedInflationRate | number | 2.0 | 否 | 预期的价格水平变化率,以百分比表示,正值表示通胀,负值表示通缩 |
nominalInterestRate | number | 6.0 | 否 | 银行或金融机构公布的利率,以百分比表示 |
参数名 | 参数类型 | 默认值 | 描述 |
---|---|---|---|
realInterestRate | number | 经通胀调整后的真实利率,以百分比表示 | |
interpretation | string | 对实际利率结果的经济学解释 |
错误码 | 错误信息 | 描述 |
---|---|---|
FP00000 | 成功 | |
FP03333 | 失败 |
参考上方对接示例